Оборотный капитал - это средства компании, потребляемые в течение производственного цикла.

Из чего состоит оборотный капитал?

С бухгалтерской точки зрения, оборотный капитал находится в активе: это оборотные средства за вычетом краткосрочных обязательств.

Таким образом в оборотный капитал входят:

  • запасы
  • дебиторская задолженность
  • краткосрочные финансовые вложения
  • денежные средства на расчетном счете

Видно, что оборотный капитал состоит из мобильных (ликвидных) частей, то есть которые можно быстро (в течение одного производственного цикла/года) превратить в денежные средства. Иногда оборотный капитал рассчитывают как разность между оборотным активом и пассивом. К оборотным пассивам относят счета к оплате (кредиторская задолженность, расчеты по оплате труда, расчеты с бюджетом и внебюджетными фондами, арендные платежи и т. п.)

Для вновь создаваемой компании очень важно правильно рассчитать сумму оборотного капитала. Так как возможно, что выручка будет поступать не сразу, многие контракты делают с отсрочкой платежа, бывает что и оплату контрагенты задерживают, а производство уже во всю функционирует, вот здесь предприятие будет остро нуждаться в оборотном капитале. Если объем финансовых ресурсов составляет довольно большую сумму, то риск дефицита в оборотных средствах минимальный. Также при увеличении объемов производства, компания будет нуждаться в дополнительных оборотных средствах.

Образование оборотного капитала

Чаще всего оборотный капитал в компаниях образуется за счет заемных средств и кредитов. Если денежные средства в основном пойдут на покупку сырья и реализация товара предполагается в довольно небольшие сроки, то могут быть использованы краткосрочные кредиты. Если на покупку оборудования и строительство, здесь могут быть рассмотрены такие варианты как среднесрочное или долгосрочное кредитование, а также лизинг.